從09年開始，歪打誤撞踏進了外匯這個我曾經認為潛力巨大，高端，大氣，上檔次的行業。www.emoneybtc.com時光荏苒，轉眼間已是五個春秋，可以說我是這五年歲月的失敗者。即沒有功成名就，也沒有腰纏萬貫。但作為一個從業者，還是有很多東西，需要深入的說說。

操盤手騙局

剛接觸這個行業的時候，的確算的上是這個行業的春天。各種打著歐美的金融機構招聘操盤手的公司大行其道，一批批剛剛畢業的大學生，甚至是海歸，前僕後繼的跳進這個圈套。公司先用巨大的誘惑，給你勾勒藍圖，通過講座培訓，讓學員入金開戶。而公司順理成章，就解決了客戶的問題。當公司掙的盤滿缽滿的時候，各種懷著操盤手夢想的學員們卻注定了爆倉的命運。當時我也是這些學員中的一份子，但我並沒有開戶，並不是我當時看透了他們的伎倆。而是我發現這個交易的確可以做，但不會在他這做。懷著特別謹慎的心態，通過各種渠道的打探和查詢。我在FXCM開了我的第一個賬戶。算是真正踏入了外匯交易的這個行業。

這是我接觸的第一種外匯業務模式，事實上這種模式現在還存在，當你打開51Job，智聯，搜索操盤手，發現刷的滿屏的招聘操盤手公司的時候，那肯定就是這種公司。權且不論這些交易商是黑是白，但這種業務模式就足夠坑爹了，首先這種把矛頭指向沒有什麼儲蓄的畢業生，求職者。這是相當不人道的，當然生意場上講人道，貌似也不是很現實。可以想一下，一個求職者，沒有太多的儲蓄，沒有收入，甚至需要家裡人支持，在北京這樣的城市裡，懷著操盤手的夢想，做著加5個點，甚者7個點的外匯交易，就注定了99.99%的悲劇，而用來招操盤手的的平台基本上也都是假平台。說的直白一點，就是高級一點的詐騙。所以再此提醒各位想入行，或者要入行的朋友遇到這種情況，一定要繞行。也不要信自己天下無敵，一定能通過考核，拿到公司提供的資金。這不是自信，而是愚蠢。

代理商之蛹

同時這個時代也是代理商的時代，在09年金融危機剛過，同時給了國人認識世界的一個窗口，尤其是外匯交易，在金融危機中，外匯交易成長最快。一些國外的交易商很早就看准 了中國市場，無奈政策限制，不能在大陸直接開展業務。這時候IB模式是大陸外匯業務發展的主要途徑，當然代理商代理的平台也參差不齊。隨著代理商的不斷發展，一些不甘於做IB的代理公司，開始決定做自己的平台，吃掉所有的利潤。大概從2010年開始，大量的黑平台如雨後春筍一樣林立。而且都是套牌的無照無監管的公司。這些公司為了迅速的開展業務，仍然是通過招IB的模式，來擴大業務。所有的行業都是如此，市場在變，只有走在前邊的人才真的有肉吃。此時的市場競爭異常的激烈。在這個過程中，也親眼見證了N多平台的成立，發展，直到消失。因為這種模式從根上就注定了消失的命運，可以短時間內圈錢，但不能持續發展。道理很簡單，一個平台要想做好業務，就必須要宣傳，甚至投入大量的廣告，來提高知名度。當達到一定的知名度的時候。也就是凋零的時候。因為資深的外匯從業者越來越多，黑白真假一眼就能看出來。好不容易做出來的知名度，突然扣一個黑平台的帽子。就變成了知名的黑平台。基本上就注定該你該消失了，或者換個名字重新來過。所以當蛹破繭成蝶的時候也到了生命的盡頭。

黑與白

經過幾番洗禮，有一些就徹底的銷聲匿跡了，而另一些黑平台經過一定的資本積累之後開始決定從良了，也就是黑洗白。從良畢竟是值得鼓勵的事情，理論上來講，英雄不問出身，因為任何公司都是從小到大發展起來的，而前提必須是一個合法的公司。就注冊難度而言，塞浦路斯，新西蘭成了首選目的地，這些國家不能說沒有監管，但也跟沒有差不多，即便是這樣，我仍認為，這是值得鼓勵的行為，雖然起點低，但畢竟是要發展壯大，有了錢拿更多的牌照和監管自然會水到渠成。名正則言順，這是做平台的必經之路。再此也建議各位同行，如果要做平台，再做套牌沒有任何意義了，有FX110在，就足夠讓您鬧心了。

平台的分類

寫到這裡，我把市場上的交易商總結一下，首先平台分為兩大類，一類是黑平台，一類是有監管的平台。黑平台的交易模式肯定是有後台交易員的MM模式，這就不用多說了。而有監管的平台，根據監管國家不同，公司規模的大小又分為三六九等。然後根據交易模式，同樣又分為對賭和非對賭兩大類。如果想了解詳情，可以百度一下以下縮寫：MM，NDD，SPT，ECN，MTF。無論黑與白我相信對賭模式，一定會干擾投資者的交易，而且有理由相信某些交易商對待本國客戶和中國客戶存在兩套標准。一次和某公司後台交易員朋友聊天，講了一下後台交易內幕，才發現平時交易遇到的各種問題很多都不是偶然的。所以對於投資者來講，在交易員MM模式下，交易就不可能是公平的。當然也有一些口碑好的MM平台，畢竟是極少數。根據各個平台的道德水准和後台交易員的操作水平不一樣，平台用戶體驗肯定也不一樣。所以在平台的選擇上，仁者見仁，智者見智。真正想做交易的人，選個適合自己的好平台，肯定是首要的。

行業之殇

很多人看到這裡，就會突然明白，為什麼外匯業務越來越難做，對於大多數投資者甚至包括行業本身，都面臨“未曾綻放就要枯萎”的悲慘結局。在國外高端大氣上檔次的行業，貌似在國內搞的都很臭，尤其是證券，保險。外匯當然也不例外，因為從開篇認識外匯的第一天起，所接觸的大部分交易商，都在想盡辦法坑客戶的錢。而很少有交易商是真的想為客戶提供良好的服務，流暢的交易環境，想辦法降低客戶的風險及損失。而客戶和交易商之間的對立關系注定了這種殺雞取卵的業務模式。

凶器or雙刃劍

我們必須承認，外匯交易作為一種投資渠道，有著得天獨厚的優勢。但是就目前在大陸的發展來看，如果這麼做下去，只能讓這個行業越做越爛。而且我認為國際通行的交易機制，並不一定適合中國客戶。國外交易商的槓桿標准基本維持在20-400倍之間，甚至有的可以到2000倍。有人說槓桿是一把雙刃劍，但孰不知這是對會用劍的人說的。如果不會用那就是自殺的凶器。歐美西方發達國家，用金融槓桿的歷史由來已久，國民對槓桿的認識很普遍。但對於中國這種股市都還在萌芽狀態的國家來說，這絕對是一個危險品，尤其是如此高的槓桿。所以這對大陸的客戶絕對不是什麼好事。此時的高槓桿就是一顆炸彈，也是做市商謀財的重要工具。所以一味的追求高槓桿，吹捧高槓桿，絕對是精神有問題或者別有用心。可能此時有人會罵我無知，那就當我是無知。作為做市商，都願意提供給客戶高槓桿，這也是快速洗劫客戶的最好辦法。可以設想一下，如果槓桿控制在20以內，客戶的爆倉概率會大大的降低，賬戶操作時間會成倍的延長，當然這肯定拯救不了大多數人爆倉的命運，但至少給了更多人學習、適應的機會。我認為這是良性發展的第一步。當客戶沒有學會怎麼用槓桿的時候，有必要強制性的為客戶降低槓桿。而且降低槓桿並不會降低投資收益。所以現行的規則都是交易商站在自己的角度上去考量的，是在為自己謀利。在此也建議各位投資者，慎重的使用槓桿，更不要一味的追求高槓桿，這是在匯市裡生存的第一步。

交易商發展之路

隨著大陸對金融的不斷開放，也許很遙遠，也許近在咫尺，但這一天總要到來。此時的灰色地帶就不再灰色，這時可能就是所有黑平台的末日。所以如果想做交易商的各位老板，為長遠計，我建議還是按正規來走，就算從新西蘭起步，一樣有可能像KVB一樣做上市。現在各種平台遍地，競爭之激烈可想而知，如果沒有什麼創新或者玩出什麼花樣來，大多會夭折在搖籃裡。下面作為一個交易者，我說說我希望看到一個什麼樣的平台。

第一，交易成本應該很低，因為沒有投資者願意承擔高昂的手續費，遙想當年一手要付100美金的時代過去了。競爭越來越激勵手續費已經成了各交易商的重要戰場。這樣的競爭對客戶當然是好事，所以我希望我交易的平台同樣具備這樣的條件。

第二，就是SPT+ECN或者MTF的交易模式，相比對賭來說，我更放心。對此有興趣的朋友可以查一查SPT+ECN、MTF和常規MM(對賭模式)的區別。

第三，槓桿分級。現在有很多平台有點差分級的體制，就是入金越多，點差越低。我認為槓桿也應該有這麼一個分級系統。同樣是入金越多，槓桿越低。我還沒有見過這樣的平台。所以我說一下我的構想：

1.微型賬戶，大概1000美金以內的賬戶，可以提供100-200甚至400倍的槓桿，因為這樣的客戶目的就是為了以小博大，打算空手套白狼的客戶，不給他高槓桿他也不玩。

2.對於標准賬戶，只提供20-50倍的槓桿。交易商強制降低槓桿就是為了減少客戶爆倉的概率。因為就算告訴客戶不要重倉，遇到套單的時候，他肯定還會逆勢加倉，客戶一般沒有這個自制能力。執行低槓桿策略，實際上是為客戶考慮。讓這個市場真正變成一個交易的投資市場，而不是純賭博市場。讓更多的人了解、學習並參與外匯交易，而不是把這個市場當成騙子市場。

3.特殊申報。對比一些有特別要求的客戶，可以特殊申請，需要的槓桿水平。這樣有效滿足客戶對槓桿的需求。

第四，就是服務，我覺得服務對任何一個行業都至關重要。一個能及時為客戶解決問題，服務態度良好的客服系統，是競爭力最重要的一環。

第五，是教育培訓，這應該是服務的一部分，由於國內的投資者起步都比較低，對於專業知識的掌握有限，所以適當的培訓非常必要。國內的證券公司經常會對自己的客戶開展一些講座，我感覺這種形式很好。而外匯行業目前的情況剛剛相反，用培訓的形式去招攬客戶，等客戶開戶了，反而就撒手了。我覺得越是自己的客戶，越要做好培訓。因為目的是幫客戶賺錢，而不是想辦法讓客戶賠錢。

我想什麼時候，客戶的利益和交易商的利益是一致的時候，這個行業才會慢慢的真正走向正軌。交易商服務好客戶，更有利於擴大市場規模，開發更多新的客戶。而投資者，獲得交易商良好的服務與支持，離盈利才會越來越近。作為一個普通的交易者，我的需求可能就是這些。作為交易商我覺得更應該了解客戶需要什麼。

（以上均為本人主觀臆斷，僅供參考）

以交易為生

以交易為生曾經是多少入行新人的夢想，一台筆記本，一根網線（現在都wifi了），一張銀行卡，四海為家，浪跡天涯。匯市就是我的提款機。不用上班，也不用打卡，從此以交易為生。我不知道哪位高人過上了這種生活。但到目前為止，我還真沒見過。當然我從沒有懷疑過這是真的。

如果想達到這個水平，我覺得首先要具備兩個條件，第一，是有技術，第二，是有錢。

有人覺得，技術最重要，沒技術怎麼掙錢。我倒覺得，有錢最重要，不要求特別有錢，但也要有一定的積累。為什麼這樣說？可以設想一下，如果一個人，一個月不工作，或者沒有交易收益，下個月就交不起房租，沒錢吃飯。他就是有再好的技術也沒用，在這種心態下交易，做成功的概率又有多大，甚至我都懷疑他能不能繼續交易下去。有人會說，那怎麼不去當操盤手？首先我覺得，這個市場本身也沒幾家公司真正的招操盤手，即便是有，人家未必敢用你。即便是別人敢用，能不能勝任還真不好說。所以基本的生存都不能保障的人，真不適合走這條路。而且在交易成長的過程中，可能不得不交高額的學費（爆倉風險），你有沒有這些初期資本積累？所以說有錢是最重要的，首先保證基本的生活，沒有什麼太大的負擔，一份穩定收入的工作，或者支持你即便不工作也能生活的原始資金。然後還要有一部分的本金作為開戶資金，想著用1000美金就能成為索羅斯的人，我感覺就是在做夢。任何人都知道，做金融沒資金誰也沒辦法，巧婦難為無米之炊。但即便是有錢，練就一身本領也絕對不是一件簡單的事。我相信這樣的人肯定存在，但至少也要百裡挑一。所以也建議各位想以交易為生的人，結合一下自身情況，客觀的面對這件事情。

操盤手

因為我的層次不夠，我還真不知道真正的大銀行，大機構裡操盤手具體是怎麼工作的。而那些招聘操盤手的公司，我自己的感覺是連邊也不沾。看電影《槍王之王》裡，也許可以窺豹一斑。我感覺真正的操盤，應該是一個團隊，各有分工，各有職責，包括策略、風控、資金管理和交易紀律。而不是看著某人操作很NB，直接把資金扔給他，隨他去操作。而且在嚴格的體制和制度下，其實個人的操盤水平，可能顯得不是那麼的重要。操盤手和交易員應該有很大的差別。總之，在這方面我只能根據自己所看到的歪歪一下，敬請各位高人指點。

不做死，就不會死

很多做過外匯的人，都在不停的問我一個問題，就是做外匯到底能不能掙錢，其實答案很簡單，就是肯定能掙錢。這部分人都是對外匯有極大的興趣，而且還在這條路上慢慢摸索的人。我認為做外匯真的需要天賦，如果有人羨慕日本的渡邊太太團，那就一定要自己去查清楚，日本的家庭主婦們到底是如何做交易的，做的是什麼交易。而我接觸的一些朋友，真的有那種爆倉N多次，仍然還斗志昂揚的戰斗，然後直到資產敗光，才灰溜溜的離開這個市場。其實這類人，我覺得真不適合做交易，爆倉N多次，都不知道交易總結，一個錯誤犯N次不改的，做這行的確是在浪費錢和生命。如果一個人能做到從爆倉到不爆倉，我覺得離成功就不遠了。這樣的人只需虛心學習，不斷的調整，就可以在這個市場裡生存。而這個過程肯定是艱難的，所以心態很重要。不要總想著發財，交易就會成為一種樂趣。對於做外匯保證金投資的朋友，我的建議都是這樣的，先用小資金、小倉位，慢慢的學習和成長。當然爆倉也是成長的一個過程，用小資金練到可以不爆倉，能做到不虧或者小賺，再投入大資金操作。沒有任何交易經驗，上來就是大資金，絕對是一種浪費。而一旦爆倉或者虧損，就會脫離這個市場。還沒弄明白怎麼回事，就直接被市場PASS掉了，那的確夠冤枉。所以不做死，就不會死，這句話非常適合做外匯保證金投資的人。

想通過外匯保證金，迅速發家致富的人往往都會死的很慘。每天都在想著怎麼翻倍，我覺得有扯蛋嫌疑。

正確的看待投資和投機，過度的投機只會玩火自焚。如果以投資理財為目的，一年超過10%-30%的收益，我感覺就是成功的，但任何一個做外保的人，沒有一個把10%當作自己的年度收益目標。這就是為什麼很多人死的那麼快。

扶不起來的多米諾

相信大部分的外匯經紀人，個人IB都有自己交易外匯的經歷，最後失敗後轉投經紀業務，所以整個行業IB比客戶多是事實，行業口碑也越來越臭。希望以上的文字對交易商、IB、客戶都有幫助。

此處省去一萬字……

謹以此文，獻給還在外匯圈裡奮斗的人們。

——雪狼