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　　要建立自己的交易系統真的很難呢！

　　學習了很多論壇上前輩的教誨，有點感悟，望共探討。www.emoneybtc.com

一、交易系統最核心需要明確的是什麼？

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　　外匯市場直通車行情,分析,一個也不能少

　　如果盤中有95%的股票都上漲，或者盤中95%的股票都下跌，哪種情況下你賺錢的把握更大？

　　好像是個很弱智的問題。當然是前者。因為前者你賺錢的概率約95%，後者只有5%。

　　擴大看，股市中存在一個賺錢的簡單概率問題。

　　因此，交易系統最核心需要明確的是：打贏必定能打贏的仗，爭取打贏可能打贏的仗，放棄可能打不贏的仗。

　　2004年，我簡單統計了一下，至少提供了三次必定能打贏的機會。看看大盤就知道，共計大盤漲幅在60%左右。這可不是一個小數目，特別是在熊市中。

　　這個應該是首先需要明確的，但是也是最難的。更多的人包括高手，都會死在那些可能打贏可能打不贏的仗上。耐心，耐心等待必勝的機會對於我這種新手就更難了。

　　另外一個交易系統應注意的核心就是：一個交易系統一定是變化的，牛市和熊市的交易系統是不同的。 1 2 3 下一頁

二、交易系統需要重點明確的是盈虧比例問題。

　　這個問題似乎比止損、資金管理、買賣原則更重要。

　　我計算了一下，如果盈利和虧損都保持同樣一個比例的話，即使你的成功命中率達到70%，依然是不虧不贏。至少，盈利和虧損之比要達到2:1，才能保證持續的盈利。

　　因此，最大虧損點和盈利目標絕對不能是一樣的。即使是很高的高手。

三、止損問題。

　　在盈虧比例原則的基礎上，虧損止損一定需要最大虧損點的設定。機械的，沒有原則的執行。最難的是盈利止損點。我反對一捂到底的做法，因為很簡單，看看2004-2005，除了04年初外，乎每次反彈都不超過兩周時間就結束。但是，必須保證一個起碼的基本盈利區間，這個區間至少要是虧損出局區間的兩倍。突破基本盈利區間後，不能跌破上升趨勢線，否則出局。但是，如果股價在基本盈利區間邊上波動怎麼辦？這個問題我沒有想清楚。

　　最後，在牛市中的虧損點和盈利止損點可以加大。怎麼判斷牛市是熊市？我也不明白。沒有經歷過牛市呢。 上一頁 1 2 3 下一頁

四、資金管理。

　　按照第一個思考，在明確的機會上滿倉，其他機會上不能超過1/2倉。

　　有一個磊碼問題。

　　作了一個簡單的數字計算，發現，最重要的是盈虧比例問題。解決此問題後，如果資金量達不到一定數量時，不考慮什麼磊碼問題。怎麼判斷這個量呢？我想可以這樣：假設你同時盈利和虧損10%，算算這個虧損的量是否能讓你晚上做噩夢？如果是，那麼你需要磊碼。否則，不必。

五、買賣原則問題。

　　這個就復雜了。我首先是要劃分必須打贏的機會，所有交易系統必須首先對付這種機會。買入的判斷，我想首先是考慮基本面和大盤，兩者都佳的情況下，則基本符合必須打贏的機會。

　　大盤簡單說：就是突破前期反彈最高點畫出的下降趨勢線時，且大幅(至少大於2.5%)放量突破時，為買入時機。同時熱點板塊明確，熱點股票明確的情況下，選擇熱點股票，且放量突破下降或整理平台時為具體的買入時機。

　　這些是戰略層面的考慮，有很多，不再嗦。

　　賣出同盈利止損點的設定一致。

　　同樣，牛市中的買賣原則不同，一句話，牛市是投資，熊市是投機。 上一頁 1 2 3 外_匯_邦 WaiHuiBang.com